करमतारा इंजीनियरिंग लिमिटेड (“कंपनी”) बुधवार, 09 सितंबर 2026 को इक्विटी शेयरों के इनिशियल पब्लिक ऑफरिंग (IPO) के लिए बोली/ऑफर खोलेगी। यह बोली/ऑफर शुक्रवार, 11 सितंबर 2026 को बंद होगा।
एंकर इन्वेस्टर के लिए बोली लगाने की तारीख मंगलवार, 08 सितंबर 2026 होगी।
कम से कम 59 इक्विटी शेयरों के लिए बोली लगाई जा सकती है और उसके बाद 59 इक्विटी शेयरों के गुणकों (मल्टीपल्स) में बोली लगाई जा सकती है।
प्राइस बैंड 241 से 254 रुपये प्रति इक्विटी शेयर तय किया गया है। ऑफर का कुल साइज 10 रुपये फेस वैल्यू वाले 36,307,052 इक्विटी शेयरों तक है, जिसकी कुल वैल्यू 8,750 मिलियन रुपये तक है।
इस ऑफर में 10 रुपये की फेस वैल्यू वाले [●] इक्विटी शेयरों का नया इश्यू (fresh issue) शामिल है, जिनकी कुल कीमत 6,750 मिलियन रुपये तक है और साथ ही [●] इक्विटी शेयरों की बिक्री के लिए ऑफर (offer for sale) भी शामिल है, जिनकी कुल कीमत 2,000 मिलियन रुपये तक है। बिक्री के लिए ऑफर में तनवीर सिंह द्वारा 10 रुपये की फेस वैल्यू वाले [●] इक्विटी शेयर (कुल कीमत 1,000 मिलियन रुपये तक) और राजीव सिंह द्वारा 10 रुपये की फेस वैल्यू वाले [●] इक्विटी शेयर (कुल कीमत 1,000 मिलियन रुपये तक) शामिल हैं।
कंपनी ने लागू कानूनों के तहत बुक रनिंग लीड मैनेजरों से सलाह करके कुल 750 मिलियन रुपये मूल्य के अनिवार्य रूप से कन्वर्टिबल प्रेफरेंस शेयरों (CCPS) का प्री-आईपीओ प्लेसमेंट किया। यह प्री-आईपीओ प्लेसमेंट कंपनी द्वारा बुक रनिंग लीड मैनेजरों से सलाह करके तय की गई कीमत पर किया गया था और इसे आरओसी के पास रेड हेरिंग प्रॉस्पेक्टस दाखिल करने से पहले पूरा कर लिया गया था। प्री-आईपीओ प्लेसमेंट से जुटाई गई राशि को फ्रेश इश्यू (नए शेयर जारी करने) से कम कर दिया गया, बशर्ते कि यह सिक्योरिटीज कॉन्ट्रैक्ट्स (रेगुलेशन) रूल्स, 1957 (संशोधित) के नियम 19(2)(b) का पालन करते हुए किया गया हो।
रेड हेरिंग प्रॉस्पेक्टस के जरिए ऑफर किए गए इक्विटी शेयरों को बीएसई और एनएसई पर लिस्ट करने का प्रस्ताव है। इस ऑफर के लिए डेजिग्नेटेड स्टॉक एक्सचेंज एनएसई होगा।
यह ऑफर सेबी ICDR रेगुलेशन के रेगुलेशन 31 के साथ पढ़े जाने वाले सिक्योरिटीज कॉन्ट्रैक्ट्स (रेगुलेशन) रूल्स, 1957 (संशोधित) (“SCRR”) के रूल 19(2)(b) के तहत दिया जा रहा है। यह ऑफर सेबी ICDR रेगुलेशन के रेगुलेशन 6(1) के अनुसार बुक बिल्डिंग प्रोसेस के जरिए दिया जा रहा है, जिसमें ऑफर का 50% से ज़्यादा हिस्सा क्वालिफाइड इंस्टीट्यूशनल बायर्स (“QIBs” और ऐसे हिस्से को “QIB पोर्शन” कहा जाएगा) को आनुपातिक आधार पर अलॉटमेंट के लिए उपलब्ध नहीं होगा, बशर्ते कि हमारी कंपनी बीआरएलएम के साथ सलाह-मशविरा करके क्यूआईबी पोर्शन का 60% तक हिस्सा एंकर इन्वेस्टर्स को विवेकाधीन आधार पर (“एंकर इन्वेस्टर पोर्शन”) अलॉट कर सकती है। एंकर इन्वेस्टर पोर्शन का 40% हिस्सा इस प्रकार आरक्षित किया जाएगा: (i) घरेलू म्यूचुअल फंड्स के लिए 33.33% और (ii) जीवन बीमा कंपनियों और पेंशन फंड्स के लिए 6.67%, बशर्ते सेबी ICDR रेगुलेशन के अनुसार घरेलू म्यूचुअल फंड्स से एंकर इन्वेस्टर अलॉटमेंट प्राइस पर या उससे ज़्यादा कीमत पर वैध बोलियां (Bids) प्राप्त हों।
अगर एंकर इन्वेस्टर पोर्शन में अंडर सब्सक्रिप्शन होता है या शेयर अलॉट नहीं होते हैं, तो बचे हुए इक्विटी शेयर क्यूआईबी पोर्शन (एंकर इन्वेस्टर पोर्शन को छोड़कर) (“क्यूआईबी पोर्शन”) में जोड़ दिए जाएंगे। इसके अलावा, क्यूआईबी का 5% हिस्सा सिर्फ म्यूचुअल फंड्स को आनुपातिक आधार पर अलॉटमेंट के लिए उपलब्ध होगा और क्यूआईबी का बाकी हिस्सा सभी QIBs (एंकर इन्वेस्टर्स को छोड़कर), जिसमें म्यूचुअल फंड्स भी शामिल हैं, को आनुपातिक आधार पर अलॉटमेंट के लिए उपलब्ध होगा, बशर्ते ऑफर प्राइस या उससे ज़्यादा पर वैलिड बिड्स मिली हों। हालांकि, अगर म्यूचुअल फंड्स की कुल डिमांड क्यूआईबी पोर्शन के 5% से कम है, तो म्यूचुअल फंड पोर्शन में अलॉटमेंट के लिए उपलब्ध बचे हुए इक्विटी शेयर क्यूआईबी को आनुपातिक अलॉटमेंट के लिए बाकी क्यूआईबी पोर्शन में जोड़ दिए जाएंगे।
इसके अलावा, (a) ऑफर का कम से कम 15% हिस्सा नॉन-इंस्टीट्यूशनल बिडर्स को अलॉटमेंट के लिए उपलब्ध होगा (जिसमें से एक-तिहाई हिस्सा उन बिडर्स के लिए रिजर्व होगा जिनकी बिड 0.20 मिलियन रुपये से ज़्यादा और एक मिलियन रुपये तक है और दो-तिहाई हिस्सा उन बिडर्स के लिए रिजर्व होगा जिनकी बिड एक मिलियन रुपये से ज़्यादा है), बशर्ते कि किसी भी सब-कैटेगरी का अनसब्सक्राइब्ड हिस्सा नॉन-इंस्टीट्यूशनल बिडर्स की दूसरी सब-कैटेगरी के बिडर्स को अलॉट किया जा सके और (b) सेबी ICDR रेगुलेशन्स के अनुसार, ऑफर का कम से कम 35% हिस्सा रिटेल इंडिविजुअल बिडर्स (‘RIBs’) को अलॉटमेंट के लिए उपलब्ध होगा, बशर्ते उनसे ऑफर प्राइस पर या उससे ज़्यादा कीमत पर वैलिड बिड्स मिली हों। एंकर इन्वेस्टर्स के अलावा, सभी संभावित बिडर्स के लिए यह जरूरी है कि वे अपने अस्बा अकाउंट (जैसा कि आगे बताया गया है) और यूपीआई बिडर्स (जैसा कि आगे बताया गया है) के मामले में यूपीआई आईडी की जानकारी देकर ‘एप्लीकेशन सपोर्टेड बाय ब्लॉक्ड अमाउंट’ (“ASBA”) प्रोसेस के जरिए ऑफर में भाग लें। इन अकाउंट्स में मौजूद रकम को ‘सेल्फ सर्टिफाइड सिंडिकेट बैंक्स’ (“SCSBs”) या स्पॉन्सर बैंक(s) द्वारा, जैसा भी मामला हो, उनकी संबंधित बिड की रकम तक ब्लॉक कर दिया जाएगा।
इस इश्यू के बुक रनिंग लीड मैनेजरों में जेएम फाइनेंशियल लिमिटेड, आईसीआईसीआई सिक्योरिटीज लिमिटेड और आईआईएफएल कैपिटल सर्विसेज लिमिटेड (जिसे पहले IIFL सिक्योरिटीज लिमिटेड के नाम से जाना जाता था) हैं।